Cómo ponerse en contra del mercado y salir vivo
La semana pasada tuvo lugar un colapso en los mercados más que significativo. En concreto, el mercado americano rompió con violencia su enfermizo lateral en el que llevaba sumido un gran número de meses:
Antes de que esto ocurriera, yo tenía un fuerte sesgo bajista y llevaba ya tiempo abriendo posiciones cortas.
De hecho, algunas un tanto atrevidas. Como por ejemplo, la que publicaba en Twitter:
Me puse corto en la empresa más emblemática de los EEUU de los últimos años. Un monstruo alcista inquebrantable.
Pero todo lo que sube baja. Incluso Apple:
¿Cómo supe que iba a bajar?
En primer lugar, nunca se puede saber. Como mucho, se puede estimar como muy probable.
No me cansaré de decir que el mercado es un entorno de probabilidades y que nadie sabe nada y que tampoco nadie puede predecir el futuro.
De acuerdo entonces, haciendo la pregunta correcta:
¿Cómo pude estimarlo como muy probable?
Por el contexto.
Siempre te digo que la detección del contexto es lo que marca la diferencia.
Fue el conjunto de múltiples pistas. Para ser exactos, de estas pistas:
Me lo avisaron los indicadores de salud del mercado
1.- La relación sintetizada entre sectores ofensivos y defensivos divergía del índice.
Te he marcado esta divergencia con dos flechas y fíjate como ésta se marca claramente antes del desplome:
2.- Los valores líderes bajistas empiezan a superar en número cada vez más a los líderes alcistas.
Observa como a partir de junio el indicador se mueve prácticamente todo el tiempo en terreno negativo:
3.- Aunque el índice no lo muestre (se mantuvo lateral hasta ahora), yo podía ver claramente que hay más valores cayendo que subiendo:
¡Ojo! Todo esto no lo estoy diciendo a toro pasado, ya lo expliqué aquí por anticipado el día 6 de julio.
Me lo indicaron mis rastreadores
Cuando paso mis rastreadores por los mercados obtengo un abanico de resultados, tanto como para largos (apuestas alcistas) como para cortos (apuestas bajistas) en los diversos países.
Por ejemplo, últimamente, veía muchos buenos valores para abrir cortos en USA, pero casi no encontraba buenas oportunidades de compra.
En Europa, en cambio, veía más compras que ventas; aunque últimamente, los gráficos chulos para comprar escaseaban mucho y, sin embargo, empezaba a toparme incluso con oportunidades interesantes para vender.
Me lo estaban diciendo mis resultados
Esta es la tercera capa de confirmación o negación de mi sesgo del mercado:
Qué tal me están funcionando las compras y qué tal me están funcionando las ventas.
a.- Las compras han dejado de funcionar bien:
Por ejemplo, en Europa estoy largo (comprado) en IAG, y veo que no es capaz de levantar cabeza. Lo mismo me sucede con NDX1, SIS y algunos otros.
Otras compras de medio plazo que han salido muy bien, como es el caso de ZEL, han perdido fuelle y están próximas a tocar su trailing stop (el stop loss que vas subiendo conforme avanza tu valor).
Incluso me ha saltado el stop loss de persecución de alguno de mis mejores valores (como por ejemplo, DLG, al que le saqué un +34% en cuatro meses).
En USA, de los largos mejor ni hablar. Creo que ahora mismo ya no me queda ninguno que vaya francamente bien. Todos están deshaciendo sus últimos avances (como son el caso de UBSI o RDN, por ejemplo).
b.- Las últimas compras están saliendo mal directamente:
En MONC, que es el último largo que he abierto en Italia, quizás mi país preferido para largos estas últimas semanas, fue un visto y no visto: De la entrada al stop loss en sólo dos días.
c.- Las ventas funcionan muy bien:
Por ejemplo, PAH fue un exitazo inmediato: Le saqué más de un +11% en sólo tres días.
IOC también la cerré con grandes beneficios (+22.4%) en sólo diez días.
AAPL, que mencionaba al comienzo, está a milímetros del objetivo y lo más probable es que lo toque, dejando así alrededor de un +10% en tan sólo cuatro días de mercado (¡Eso es ir muy rápido para una ballena como Apple!)
Y otras como ARRY, BBG o SWKS también están funcionando muy bien y ya tienen el stop loss ceñido donde, si saltasen, sería con buenos beneficios.
Es decir, si mis largos se desinflan mientras mis cortos no paran de darme alegrías, el mensaje es claro: Insiste con las apuestas bajistas.
No es adivinación, es método
Como ves, no se trata de inventarse nada.
Es cuestión de conocer bien las herramientas, tener claro el método y estar atento para aplicarlo de forma correcta.
Tú también puedes hacerlo.
Ah vale. Si el artículo es de 2015…
Hola Uxio,
No veo tu comentario de Twitter diciendo que te ponías corto en APPL el 18 de Agosto. ¿Se ha borrado?
¿Es un juego de palabras, Jesús? 🙂
¿Que es la violencia en el mercado?¿Puedo ser agredido? Debo arriesgar mi dinero para aprender pero ¿puedo resultar herido?
Soy supersticioso y creo en los videntes que enseñan su método, usted es uno, gracias.
Ramón Francísco, yo creo que deberías retirarte y pedir disculpas.
Noooo, era broma: Lo que necesitas es un método claro y pautado.
Empieza por la Estrategia cero:
https://www.novatostradingclub.com/formacion/la-estrategia-cero/
Saludos 🙂
Hola saludos desde la ciudad de México.
La verdad me acabo de inscribir a este sitio que acabo de encontrar y me parece bastante formativo en mi carácter de novato.
Uxío tienes razón; un servidor empezó entusiasta esta semana pero lunes y martes me parecieron esos que yo llamo «días enanos», yo opero con PETRÓLEO, USDCAD y EURUSD, me aburría la situación y deje de atender el grafico pero cuando regreso hoy miercoles: «santas transacciones!!!», los gráficos que comento se habían disparado y cuando quise entrar ya era tarde para hacerlo, quedé fuera.
Opero intradía y scalping, pero la verdad mis ojos y mi vesícula biliar ya se cansaron de perseguir el precio, ando en busca de operaciones menos estresantes.
Desde mayo del presente inicié una cuenta demo con $500 y una real con $50, la 1a está en $6000 aprox pero la real no pasa de $70. Se que soy apenas una mota de polvo en este universo del FOREX pero cuento con la amistad de ustedes, QUE ME PUEDEN ACONSEJAR COLEGAS?
Por favor que no sea pedir disculpas y retirarme… es broma.
Felicidades y admiro tu trabajo Uxío.
a propósio de los cortos… ¿el broker degiro permite abrir cortos en acciones del mercado español? ¿Qué opinión le merece a vuesamerced este broker low cost?
Que informacion necesito para saber mas sobre «ponerse a corto» y tenga posibilidad de hacer ganancias. Tus comentarios sobre este tema tan importante lo entenderia mucho mas, si podrias poner ejemplos practicos , casos de tu experiencia.
Valoro mucho tu ayuda, gracias.
Miguel Arechavaleta, no entiendo bien tu pregunta. Si lo haces sobre el mismo valor, simplemente estás contrarrestando una con otra y pierdes doble comisión para no tener avance.
Kike, muchas gracias por recomendar el curso y el libro.
Benja, lo decides en función de tu disponibilidad y de tus objetivos: Operar en diarios y semanales potencia tus ahorros y es compatible con una vida normal. Operar intradía es intercambiar horas por dinero y exige dedicación exclusiva.
José María, para mí, IB con acciones y ETF es la vía a seguir.
carlos lopez, sí he operado intradía al estilo de Trading de Futuros (de hecho, sigo haciéndolo). En cuanto a Javier Alfayate, mi propia estrategia de medio plazo es una variante optimizada a mi estilo de su forma de operar.
¡Un saludo a todos!
Buenas noches Uxio y cia. Llevo poco tiempo investigando en este mundo, bueno más que investigar dando tumbos jajaj. He podido ver por mi viaje, que te ponen como ejemplo, haciendo comentario en la página de tradingdefuturos, de Vincents Castellanos (q me encantan sus explicaciones). Ahora va la pregunta, operaste alguna vez en intradía como hacen en tradingdefuturos???
Una pregunta, seguro que has leído algo de Javier Alfayate, se acercan algo vuestras formas de pensar en lo que a inversiones se refiere??? Muchas gracias por compartir tus conocimientos y entretenernos. Un saludo a todos.
Hola, Uxío. Me encantan tu blog y tus consejos. En las dos últimas semanas me he aficionado a leerte. Llevo tiempo queriendo participar en bolsa y tus artículos están pareciéndome muy útiles y reveladores. Últimamente he estado invirtiendo en opciones binarias y, aunque he conseguido salir entero y sin pérdidas, coincido contigo en que no son una opción recomendable, y menos para alguien que como yo está empezando en esto del trading, así que después de leer algunos de tus artículos he decidido cerrar mi cuenta e invertir de otra forma. Te escribo porque necesito consejo sobre webs o plataformas en la que operar con seguridad (arriba se ha hablado de IB) tanto en corto como en largo, así como dónde me conviene más invertir (CDF’s, ETF’s…).
Te agradeceré mucho cualquier respuesta que puedas darme.
Saludos!
Buenas noches Uxio,
Soy muy novato en esto, pero me ha picado la curiosidad y ya hace un tiempo que estoy leyendo y en demos, antes de lanzarme al real…
Una de las cuestiones mas importantes que me aparecen y no he resuelto es, como decido si opero en intradia o en diarios? o semanales? Que pros y contras tiene cada tipo de mercado?
Gracias por todo
Un saludo
Hola Uxío, soy uno de los asistentes al curso de Coruña. Ya te felicité allí, pero aprovecho para hacerlo aquí también.
El curso fue bajo mi punto de vista perfecto. Bien estructurado, planificado,y ejecutado. Con buena documentación entregada, aula ideal, hasta el sitio de comer fue perfecto. Y lo principal, los novatos salimos de allí con los conceptos más importantes claros.
Recomendación para otros novatos: Leer el libro de Uxío antes del curso para aprovecharlo mejor.
En resumen felicidades. Eres un máquina.
Hola Uxío. Soy bastante nuevo en esto de la bolsa y tengo que decir que este blog es espectacular. Al hilo de este asunto me surje una duda que puede que suene un poco novata, ni tampoco se si es viable:
¿Es rentable realizar dos operaciones simultáneas (una de cortos y otra de largos) del mismo tipo de acciones, de forma que el beneficio que se pudiera conseguir superase el coste de las comisiones (ya que una de las dos operaciones acertaremos)? Seguramente sea una pregunta de bastante novato :). Enhorabuena por este increible blog.
Un saludo
¡Hola a todos!
Muchas gracias por los comentarios.
Siento no haber podido responder estos días, pero esta semana la he pasado preparando el curso presencial de Coruña, que fue ayer, duró todo el día (¡y fue un éxito!)
¡Saludos a todos!
Hola Uxio, antes de nada, gracias por compartir tus conocimientos.
El ver que tendencia toma un valor o mercado y seguirla es básica, pero en el caso de entrar en acciones bajista o cortos, ¿ cual es la forma mas cautelosa, sencilla y porque no correcta de hacerlo?
Yo solo conozco por cfd’s con stops controlados.
Cual me recomiendas … me interesa tu opinión.
Gracias y sigue así.
Nota : algún día estaré en uno de tus cursos no lo dudes .. eres una esponja. Pero como has dicho mas de una vez , si estas con un método síguelo y no saltes a otro y en ello estoy, …. pero te sigo eres pro-activo , me gusta ..
Como puedo configurar exactamente como tu los gráficos de stockscharts? No logro tenerlos con la misma información que en tu post.
Gracias de antemano
Solo decir que si hubiera seguido tan solo los consejos basicos y repito consejos basicos de uxio… a dia de hoy no perderia un 35% de mi cartera. Os recomiendo a todos seguir cos consejos de este hombre
Excelente y envidiable posición, querido amigo.
Yo estoy iniciándome y aunque he leído que no eres demasiado partidario de las simulaciones, para mi fase de aprendizaje me siento más seguro así. Dicho de otro modo: evito que los nervios incidan en mi formación.
Lo que quería apuntar es lo siguiente: pienso que, desde la perspectiva de un novato, no es un contexto propicio para comenzar a simular o a operar en real. De las diez operaciones cortas que he abierto hasta la fecha ocho han resultado ganadoras. Soy consciente de que este es un tramo excepcional en el mercado y albergo la sospecha de que la carambola juega a mi favor. Puestos a elegir, me hubiera gustado iniciarme en un contexto ordinario, no con una tendencia bajista tan clara. Por supuesto, también es bueno conocer este tobogán. De este modo cuento con tablas para el día en el que, en real, comience a deslizarme por uno. Disculpad el desahogo. Tenía la necesidad de decirlo 🙂
Un abrazo al administrador y a todos sus seguidores.
Pues yo pierdo porque lo de los cortos no creo que pueda hacerlo con mi broker. Sé que necesito más formación y que probablemente el trading tan minucioso no es lo mío, así que últimamente estoy bastante desanimado. Son muchos datos, indicadores, conceptos que, por falta de tiempo o rigor (mea culpa) no me da para más.
Ojalá todo cambie a mejor porque si no, me retiro, no puedo arriesgar más con el dinero que tengo.
Uxío, gracias por los análisis, sé que un experto como tú puede vivir de la bolsa y obtener autonomía financiera, pero yo como la mayoría de los mortales soy eso, mortal y con errores.
Un saludo
Día bastante intenso e interesante
A mi también me estaban llegando señales claras de agotamiento, cortos buenos, largos horrorosos, petróleo, etc…pero sobre todo se estaba jugando con soportes muy relevantes en prácticamente todos los índices importantes.
El jueves decidí ponerme corto en el Ibex esperando la corrección del viernes, pero al final decidí dejar la operación abierta hasta hoy poniendo el stop en break even buscando el movimiento de hoy. La verdad nunca hubiera esperado lo que ha pasado,me esperaba una bajada de entre el 2 y el 3%, pero he cerrado la posición cuando el Ibex caía un 7% que sumado al desplome del viernes me ha dejado la operación más rentable que he hecho hasta la fecha, tan es así que estoy pensando en dar por cerrado el año bursátil;)
Desde luego si hay alguien al que agradecer que haya podido cerrar tan magnifica operación es a ti por tantas y tantas horas que dedicas a que no nos arruinemos 🙂
Un saludo, y como siempre, muchas gracias por tu trabajo!!
Ander,
Las posiciones cortas a parte de vender, suele ir acompañado de vender corto, o en ingles shell short.
Puede que tu broker no pueda ponerse en corto en acciones «la mayoria de europeos», pero en el supuesto caso de que si, necesitarias pasar tu cuenta a una » margin account», suele ser un nuevo contrato con el broker.
Espero haberte ayudado.
Saludos.
Eddy
Hola Uxio y demás lectores del blog, soy bastante nuevo en esto, hace unos meses que abrí una cuenta en interactive brokers y hasta ahora solo me he puesto largo en el modo WebTrader, ayer fué la primera vez que intenté abrir cortos para la española ENCE y me aparecía el siguiente mensaje:
INFORME DE ERROR:
THIS ACCOUNT MAY NOT HOLD POSITIONS: SHORT STOCK
Alguno sabe que tengo que hacer o como tengo que modificar mi cuenta para poder abrir cortos? la orden de venta la envié a precio de mercado aunque no creo que eso sea el problema…
Saludos y gracias de antemano
Uxío, eres el único «gurú» del análisis técnico que conozco que tiene huevos a comentar algunas de sus posiciones cuando las abre. Hay mucho fantasma vendecursos por ahí suelto que nunca en su vida han dicho «hoy abro esta posición por X, Y y Z». Yo soy de value investing pero cuando alguien me pregunta sobre alguien que sepa enseñar técnico, no se me viene a la cabeza nadie más aparte de ti de quien me fie.
Genial Uxio, muy bien pillado y explicado.
Asi es Uxio. mis probabilidades tambien me daban una fuerte
senal bajista. la cual se confirma estos ultimos dias.
La verdad que la Inexperiencia no me permitio aprovechar el
movimiento.
Pero me ayudo a seguir el mercado y darle mas confianza a mi
sistema. Q enrealidad solo es sentido comun adquirido con el
tiempo y las Informacion q compartes con tus seguidores.. Agradecido
otra vez.
«El cambio de tendencia es Seguro pero hacia que direccion lo definira
el tiempo pudiera ser lateral o bajista. pero el enfoque seria con posiciones
cortas al aprox a niveles de R… «
Bien visto Uxio.
Justo hoy decía un companyero del trabajo que Apple siempre sube…le vendría bien leer este magnífico artículo.
Enhorabuena y gracias!
Toni yo tambien tengo cuenta en IB y con tu permiso te valdra para ponerte corto con acciones,ademas las comisiones son las mismas que para ponerte largo,1€ para USA y 4 para europa (asi a grandes rasgos).
Excelente articulo Uxio,no lo has podido describir mejor,enfermizo lateral,me han llovido los palos por todas partes intentando ponerme largo y aunque ya me estaba acostumbrando a ver divergencias en el AD cuando vi el small caps la boca me llego al suelo.
Saludos
¿Te pusiste corto con acciones? ¿O con CDF’s?
Muy ilustrativo este post. Enhorabuena por los éxitos de tus análisis.
Querria aprovechar para hacer una pequeña petición.
La petición és a ver si podrias hacer una pequeño post de tipo formativo general (breve y esquemático, insisto) sobre como funciona esto de ponerse corto en acciones concretas. De momento sólo me pongo corto comprando ETFs inversos (los futuros tienen nominales demasiado altos, y los CFD no los tengo activados). He comprobado que los ETFs inversos pueden tener problemas de liquidez(gaps grandes, spikes que provocan salto de stops, etc) y no replican muy bien el subyacente.
Yo soy cliente de IB y no me he atrevido a la venta en corto de acciones concretas porque no sé si hay que pedir un permiso especial de operativa para ello, o se puede hacer «a la brava», lanzando orden de venta y ya está. Tampoco tengo ni idea de costes, intereses, o si puede haber algún problema para deshacer la posición.
No hace mucho que casualmente di con esta página y voy siguiendo los comentarios y demás.
Y realmente la encuentro muy interesante (haber si aprendo algo) soy nuevo en esto, enhorabuena.