El reto de Vicens Castellano
El otro día, Vicens Castellano escribió un magnífico artículo para nosotros, los Novatos, sobre cómo desvelar las señales ocultas que se mandan los pros de los mercados entre sí para mover el precio de forma coordinada.
Ahora, tres días después, Vicens me pasa otro gráfico similar con una historia muy parecida: En esta ocasión, la noticia era el dato del NFPR (Non-Farm PayRoll, que viene a ser lo mismo que el número de norteamericanos con empleo):
Pero, esta vez, la explicación del gráfico no la hará él. La harás tú.
Esto no es un artículo al uso, sino, más bien una discusión sobre el gráfico que nos ha pasado Vicens. El valor de esta entrada no está en las líneas que estás leyendo, sino en los comentarios.
¡Empezamos! Lo primero que nos marca Vicens es un PS ¿Quién me dice qué era eso? Por supuesto, vale hacer trampas y consultar la chuleta de Vicens ¡Se trata de aprender!
¡Venga, a ver si entre todos desciframos qué sucedió y vemos qué dificultades encontramos por el camino! ¡Cuento contigo!
Soporte preliminar. Hay compras encubiertas. Giro. Con «chuleta» pero entendiéndolo.
Un saludo a todos
Hola Vicens,
Gracias por tu tiempo y por tu amabilidad al responder las preguntas realizadas.
Llevo un tiempo tratando de poder descifrar a traves de el volumen que traman los verdaderos manipuladores del mercado, me he leido varias veces los ejemplos expuestos por ti en novatostradingclub, también los expuestos en tu blog(magnifico blog por cierto), y si te soy sincero entiendo de manera resumida toda la estructura que usan los leones para posicionarse, entiendo mas o menos tu explicación, pero en real toda la información que voy analizando me parece muchas veces subjetiva y no estoy seguro de lo que veo.
Opero generalmente en intradía en FX, soy cliente de Fxpro, he testeado el volumen de Fxcm, Alpari, y he podido comprobar que el volumen que marca el indicador es muy parecido con todos, excepto con uno que estoy probando ahora, Dukacospy, es donde estoy viendo cambios muy bruscos de el volumen, por eso creo que es el que más se asemeja a lo que verdaderamente ocurre.
Hoy mismo en el par gbpusd ha habido una tendencia bajista con algunas paradas, pero volvía el precio a bajar, a las 16h en cuestión de 30 segundos ha habido un incremento de el volumen mas o menos 50 veces mayor de la media, y sobre las 17:20h entre 100 y 200 veces mayor de la media donde el precio inicialmente ha caido pero no tanto como para el volumen que había.
También dependiendo de si es un gráfico de 1, 5 o 15 minutos la vela cierra abajo o arriba.
He guardado varias imagenes de distintos timefrimes, tanto Uxío como tu y siempre que vuestro valioso tiempo os lo permita estaría encantado de poder enviaros un par de imagenes, dar mi explicación y compartirla.
Muchas gracias y un saludo.
Hola Jesús,
Lo que hago es utilizar la estructura del mercado, en función de las zonas de acumulación y distribución que determino con el volumen y el sread para saber en qué dirección entrar, y luego utilizo otros indicadores técnicos para posicionarme a favor de las manos fuertes.
Hola Vicens,
Gracias por las aclaraciones.
Me interesaría saber si en tus trades ademas de Price Action y Volume, utilizas algun indicador complementario, como el MACD, Bollinger, Fractals,,, y si utilizas la herramienta Fibonacci.
Saludos.
Jesus,
Es importante tener en cuenta que el mercado, en una tendencia bajista, irá haciendo nuevos mínimos, y que cada mínimo que aparece puede ser, potencialmente, un PS… Pero no tenemos que operar en estas zonas hasta que no conseguimos confirmación de la estructura de acumulación… Para ello necesitamos tests de oferta, o algún tipo de engaño tipo SO.
Paco,
Efectivamente existen otros tipos de acumulación (y de distribución), pero son variaciones de la estructura general que hemos visto. Podría aparecer un SO que hiciera un nuevo mínimo, o podría cambiar el orden de alguna pieza, pero la idea de fondo se mantiene: alguien está deshaciendo cortos y entrando largo sin llevar el precio en su contra hasta que es el momento precios (se han eliminado las posibles posiciones en contra).
También es importante tener en cuenta que este mismo esquema lo podemos encontrar en medio de una tendencia alcista, en forma de Re-Acumulación.
Esta formacion de precio se esta produciendo ahora en el valor cirrus logig en semanal y se encuentra en el punto 2br. Vicens existen otros tipos de acumulacion de los pros o se repite mas o menos siempre el mismo , si existen diferentes te importaria explicar otra formacion es un tema muy interesante. Un saludo
Buenas tardes,
Mi punto de vista:
1. Después de un pequeño rally bajista hay una vela que cierra arriba PS, con bastante sombra y con un volumen destacado(lo cual nos indica que han habido compras).
2. Seguidamente tenemos un SC (generalmente indica el final de la tendencia bajista).
3. Tenemos un rally automático que nos confirma el SC anterior.
4. Seguidamente tenemos un primer testeo al soporte de el SC, cruzamos el soporte(CtC) de el AR.
5. Tenemos dos testeos seguidos en el soporte AR, un SO y el último T,,,, y a despegar.
Vicens me está pasando que en un gráfico de 5m ya pasado mas o menos voy entendiendo a mi manera los movimientos, pero en tiempo real como esta mañana sobre las 6:00 en el par GBP/USD después de analizar el gráfico, tras una tendencia bajista, donde ha habido un PS en 1,5740, seguidamente un SC (con una vela que cierra arriba y mucha sombra) 2RB, ST, me he puesto largo en 1,5735 y,,, siguió bajando hasta el 1,5691.
POr lo que muchas veces después de una tendencia bajista cuando el precio queda atrapado por un tiempo y las señales es de un cambio de tendencia vuelve a seguir bajando.
Después he analizado la entrada y con el gráfico de 15m el PS me lo indicaba en 1,5710, ahi si hubiera entrado correctamente.
Un saludo.
Buenos dias,
Juan Pablo, ¿Puedes compartir la informacion que has encontrado o poner los enlaces para revisarla y ampliar los conocimientos?
Gracias
Ya he encontrado mucha información Vicens, grácias por tu ayuda, no todos los grandes tienen tu humildad.
Saludos
Juan Pablo,
Encontrarás información muy buena siguiendo el trabajo de Richard Wyckoff, Tom Williams, Gary Fullett, y David Weis.
vC
Vicens,
Hace 3 años que me dedico al Forex a tiempo completo, y aunque siempre he basado mis operativas en la formación del precio nunca he tenido en cuenta el volumen, sabes donde puedo ampliar y profundizar en el tema?
Mil grácias!
El timeframe en el que trabajar depende de lo que se ajuste a tus necesidades. Los procesos de distribución, redistribución, acumulación y reacumulación se dan en todos los marcos temporales, desde un minuto, hasta gráficos anuales.
Luego uno debería de elegir un marco temporal en el que trabajar que se ajuste a su disponibilidad de tiempo, a su estilo de trading, y a sus objetivos y luego, dentro de ese marco, puede identificar zonas en las que se están posicionando los pros.
Sobre el tema del volumen en el Forex… en realidad lo que utilizamos normalmente cuando trabajamos en Fx es el tick volumen, es decir el número de transacciones, no el número de lotes de cada transacción y efectivamente no son el volumen «real» pero la información es suficientemente relevante como para operar con ella. Lo que queremos ver es en qué zonas están operando los pros para ir con ellos… eso lo podemos saber con el volumen, con el tick volume, pero hay más… por ejemplo con el ATR, o analizando solamente las velas que tienen un rango extremo HR7 por ejemplo…
vC
Hola Vicens,
Yo también soy usuario de Forex y tengo entendido que el volumen que te ofrece el broker es el de sus clientes, entonces como puedo saber el volumen real de operaciones? Sabes si hay algún broker o conjunto de brokers que den un volumen más fidedigno?
Grácias!
Hola Vicens,
Agaradezco la valiosísima información compartida, gracias a ella empiezo a encontrar respuestas a las embestidas en el mercado forex.
Dos preguntas.
1. ¿En que timefrime recomiendas que nos fijemos para reconocer cuando se está acumulando o distribuyendo?, en los ejemplos es de 5 min, ¿podría el de 1h ser más fácil de reconocer?.
2. Soy cliente de Fxpro y uso el indicador de volume en el metatrader, ¿podría no ser exacto los datos de volume ya que el broker ofrece datos de sus clientes?.
Recibe un cordial saludo.
Para los cortos lo que buscamos es una zona de Distribución, es decir, el área donde las manos fuertes deshacen sus posiciones largas… y abren sus posiciones cortas.
Para ello lo primero que necesitamos es un mercado en tendencia alcista. La primera vela con volumen extremo suele ser el PSY (Preliminary Supply), el PSY es la señal velada que utilizan entre los pros para indicar que el mercado ya ha subido lo suficiente y que hay interés en un cambio de tendencia. La siguiente vela con volumen extremo haciendo un nuevo máximo suele ser el BC (Buying Climax)… a partir de ahí el primer recorte es el AR que ya conocemos. Luego solemos encontrar UT (Up Trusts) testeando el nivel de demanda en las zonas de PSY y del BC y si el precio consigue cerrar por debajo del AR generalmente suele arrancar la tendencia bajista. Una de las maniobras que se utilizan para cerrar debajo del AR es conocida con el nombre de BdI (Breaking the Ice) que viene a ser lo inverso al CtC (Crossing the Creek). Es difícil pillar los detalles sin un esquema pero si estáis comprometidos haréis vuestros deberes.
Vicens me imagino que para los cortos despues de una subida tambien tendran su lenguaje secreto estos pros. Podrias explicarla?, gracias.
Y para bajistas? también hay veces que les interesa soltar lastre. Supongo que será parecido solo que habrá que buscar, en vez de PS, resistencias, y luego un velón alcista para buscar testeos o NS. No?
Genial Vicens, creo que tus aclaraciones despejan los nubarrones. Ahora se ve todo mucho más claro. Excelente explicación. M
Muchas gracias por compartir.
Un abrazo.
Contestando a Fran Fernández:
Para que haya una zona de Acumulación previamente tiene que haber habido un mercado bajista. Esto es así porque los pros necesitan colocar muchas posiciones y el mejor momento para comprar es cuando el mercado cae, de esta manera no giran el mercado en su contra y no promedian la entrada. Si comprasen en un mercado alcista dispararían el precio en su contra ¿verdad?
Contestando a Raúl:
PS es la primera zona de soporte en una tendencia bajista… El mercado está cayendo y lo seguirá haciendo hasta que entren compras. Estas compras serán mayoritariamente las ordenes de cancelación de cortos de los pros que estaban vendidos, más las órdenes de toma de posiciones de los pros que ven que el precio ha entrado en una zona suficientemente baja como para despertar su interés. Pero PS no suele bastar para girar la tendencia… el mercado sigue con su inercia bajista hasta el SC… Ese es el punto final y definitivo (que no quiere decir que sea el más bajo pq puede haber un SO en forma de trampa en esa zona, que perfore los mínimos del SC).
El PS es la «señal velada» que se mandan entre los pros. Es como si esas compras que generan el PS estuvieran hablando a los demás pros en voz alta: hemos tomado posiciones en ese nivel.
Las preguntas 1, 2 y 3 las puedes contestar tú mismo con la observación del mercado. Verás que después de una caída el mercado hace el primer retroceso serio… Ese es tu PS provisional. Digo provisional pq nadie sabe en ese momento si el mercado ha bajado lo suficiente… ahí ha entrado gente comprando… pero podría ser que el mercado siguiera cayendo… Así que PS es provisional hasta que no aparece el SC.
La señales posteriores serán ST o SO Testeos Secundrarios o Shake Outs. En el primer caso, están evaluando el nivel de bajistas del mercado (la oferta flotante)… si el testeo es positivo (si la siguiente barra tomar el alto de la barra del test), el mercado está listo para despegar. El SO es una trampa… una rápida maniobra bajista para engañar a los que están largos (que venderán al ver el precio girar en su contra), o a los que entrarán cortos (que tendrán que comprar a la que el precio gire en su contra).
La forma más conservadora de utilizar esta estructura es entrando cuando el mercado se ha llevado el AR (cerrando por encima de ese nivel en la maniobra conocida como Crossing the Creek), y luego nos da un Test en esa zona. AR era una zona de resistencia y ahora es una zona de soporte.
Si tenéis más preguntas estaré encantado de compartir mi punto de vista.
vC
Yo no llego a ver todavía las señales tan clara como vosotros. Pero para empezar lo primero es buscar la señal de PS ¿Cómo la identifico? Decís:
1-Situada tras bajada prolongada ¿Cuánto de bajada?
2-Volumen superior a las velas anteriores
3-Vela bajista con cierre lejos del mínimo ¿Cuánto de lejos?
Y finalmente qué señal o señales posteriores definitivamente nos certifica que nuestro PS es el bueno y no una falsa señal de PS.
Posteriormente ¿Qué señales podemos definir cómo hitos que reafirman la estrategia de los pros? Me refiero que tal vez ST o NS puede haber durante el camino muchos pero AR después de un PS tal vez sólo sea una vez, siendo este un hito (como yo le digo) que marca el comienzo de la estrategia de los pros.
Creo que sería muy interesante que aclaraséis para todos los novatos estas cuestiones porque marcaría un cimiento para empezar a localizar estas situaciones de los pros con este tipo de análisis.
Un abrazo y atento saludo a todos xD
Y muchas gracias por compartir vuestro conocimiento.
Qué buenos articulos! La verdad que la colaboracion de dos craks como Uxio y Vicens, solo puede traernos cosas buenas.
Para realizar este tipo de analisis, ¿es necesario que el mercado venga de una situacion previa de Distribucion y Mark-Down? ¿o aparece en cualquier situacion para aprovecharse de las noticias?
Un saludo
Totalmente de acuerdo con Vicens, ha sido una gran idea, que plantearas este «ejercicio» en la web. Seguro que todos los novatos hemos sacado buenas conclusiones sobre el mismo. Por mi parte, gracias por haberlo compartido. Y a Vicens, también agradecerle sus análisis y la claridad con que los hace.
Magnífica iniciativa la de Uxío por hacer participar a todos en este análisis.
Muy buenos comentarios.
Las barras 5 y 6 después del ST, Testeo Secundario, forman un 2RB es decir un giro de dos barras. La barra 5 se acerca a la zona del ST y la 6 es una barra «engulfing» que cierra por encima del máximo de la barra 5 e indica el comienzo del movimiento alcista para saltar la zona de resistencia AR.
Ese salto está señalado con las siglas CtC «Crossing the Creek» o cruzando el riachuelo. Las manos fuertes tiene que saltar sobre la resistencia con velocidad para prevenir ventas en esa zona.
Luego el precio retestea la lina AR que ahora es soporte con un Shake Out que no va muy lejos… porque los pros están esperando las noticias previstas.
Si no hemos tomado posiciones en el ST podemos entrar en el T previo al salto. Específicamente cuando la barra siguiente a la barra marcada con una T, toma el alto de la barra marcada con una T. Esa es la confirmación de que el testeo es bueno. En un testeo ideal lo que queremos es que la barra sea de rango pequeño, que haga un nuevo mínimo respecto al a barra anterior, y que cierre por encima del precio de apertura (que sea verde). Esta última condición no se cumple en este caso, pero sigue siendo un testeo.
ST no puede ser una T poque el volumen no es inferior al de las dos barras anteriores. Es un Testeo Secundario, pero no un Testeo ideal.
La gestión de los stops es un tema más complejo que ponerlo por debajo de determinada línea…
Esta estructura se repite una vez y otra, y otra, en todos los mercados del mundo, independientemente del marco temporal y del subyacente.
Un saludo y felicidades por vuestro análisis,
vC
Hola yo también tengo una duda, podríamos usar el soporte PS como una referencia para poner los stop loss.
Un saludo y gracias.
¡¡¡Interesantísimo artículo, Uxío!!!
Una duda. Lo que aparece en el gráfico como ST, ¿no sería una T?
Gracias.
Este comportamiento se repite tambien en acciones de una determinada compañia o unicamente se ven en euro/dolar y mercados similares?
Partiendo de que soy novato, y no conozco los términos exactos de las cosas y los errores que puedo cometer. Les comento lo que yo creo ver. Después del ST nos movemos en un período de «incertidumbre», con poco volumen que sube y baja, en torno a la línea PS, parece como situándose para coger fuerza compradora, pero creo que con la posibilidad de poder trazar un canal alcista (no se si esto es del todo correcto) Pienso que puede ser SO, el momento para entrar largo. A las espera de noticias. (Esto es lo que me parece ver) Saludos
Lo siguiente es ST, que es un testeo secundario al soporte dejado por el SC.
Lo que aparece después parece una fase de acumulación para sondear el nivel de oferta es lo que suele aparecer después de un SC y un AR
Gracias, chicos. Me parece que vamos bien.
Después del clímax vendedor viene el rally automático (no puede ser de otro modo).
Señalamos con una nueva línea horizontal la resistencia dejada por el máximo del automatic rally.
SC parece el movimiento bajista final del mercado con una barra bajista amplia que cierra en minimos y un leve aumento del volumen.
PS es soporte preliminar. Sabemos que está ahí porque hay una vela que cierra muy por encima de su mínimo con más volumen que las anteriores.
Un saludo